本报记者于奕

12月25日，交通银行金融研究中心副总经理、首席研究员唐建伟做客今日头条财经微访谈，展望2019经济金融、通胀趋势，详解财政货币等宏观政策走向。

随着供给放量，2023年硅料或将迎来降价周期，光伏产业链利润将再分配，电池片、组件、逆变器相关企业有望受益，也将进一步刺激光伏装机需求的释放。此外，硅料价格下降后，辅材产业或将受益。长远来看，硅料价格下跌将会带动地面集中式电站快速增长，玻璃、胶膜、支架、银浆、靶材等辅材环节也将持续受益。

贝壳财经：你目前掌管了多只沪港深主题相关的基金，在所管理的不同主题基金之间的策略有何异同点？在选股思路上是否有所不同？

硅棒具有破碎包装需求。

因为股价下跌、回调的时候，我们会分析原因，如果不是由于行业和公司的基本面、中长期的发展逻辑出现了问题，而是资本市场的波动或短期因素的扰动造成下跌，反而是一个加仓机会。

郭丽丽表示，“目前硅料是光伏制造业的瓶颈环节，伴随硅料产能释放带动价格下跌，光伏上游有望正式进入降价通道”。

硅料包装工序自动化有三大难点：

  今天，深圳产生了6个90%：90%的创新型企业为本土企业，90%的科研人员在企业，90%的研发投入源自企业，90%的专利产生于企业，90%的研发机构在企业，90%的重大科技项目由龙头企业承担。企业和市场，在科技创新中发挥了主导作用。今天，深圳已经孕育出一系列响当当的领军企业，包括华为、大疆、腾讯等。这些企业都是在改革的大浪中成长起来的。

手套接触硅料易产生杂质，影响硅料品质。

服务企业全生命周期，商事制度改革带来营商环境的持续优化。清华大学法学院教授余凌云认为：“好的营商环境就是生产力、竞争力。随着‘证照分离’改革的深化，有助于责任政府和服务型政府的实现，也有助于打造法治化、国际化、便利化的营商环境。”

碳中和背景下行业加速布局大型炼厂及炼化一体化炼厂，产业集群化趋势明显，企业大型、重型化工装备制造能力投入加大，产生设备与技术升级换代需求。2020年以来，化工企业整体毛利率持续下降，倒逼企业数字化转型升级以实现降本增效。

截至目前，除协鑫科技（03800.HK）外，其他三家公司的三季报均已全部出炉，前三季度净利增幅均超2倍。

严亦舒对此向界面新闻表示，相比龙头组件厂，小组件厂的压力相对更大。龙头组件厂和硅料厂签有长单，可保障供应。小组件厂的硅料锁定量较少，在硅料紧缺的背景下，可能会因为买不到原材料而停产。

吸引人才、留住人才，是创新成败的关键。但长期以来，科研人员的积极性一直深受激励机制的束缚，不少人认为“干多干少都一样”。韩凤芹介绍说，目前科研人员的依托单位基本属于事业单位，他们工资性收入较低，绩效工资受科研项目管理间接费约束、绩效工资总量限制，收入水平较低且不稳定，甚至面临“有钱办事，没钱吃饭”的窘境。

政府职能转变是个动态过程，不可能一蹴而就，也不能一劳永逸。进入新时代，建设现代化经济体系、迈向高质量发展，需要打造更好的营商环境,培养更多具有竞争力的企业。为此，必须在更大范围、更深层次上深化简政放权、放管结合、优化服务。

“小切口”带来政府职能转变“大成效”

硅料、硅片的降价迅速向下游电池片、组件环节传导。但值得注意的是，组件方面相较于上游原材料的表现，受成交影响，降价相对较温和。

8月3日晚，新疆大全能源公布2022年半年度报告，2022年上半年营收163.4亿元，同比增长262.16%；归母净利润95.25亿元，同比增长340.81%。2022年Q2实现营收82.11亿元，同比增长188.08%；实现归母净利润52.13亿元，同比增长230.19%。中报结果与此前业绩预告出入不大，符合市场预期。

大全主要产品是硅料，其中单晶硅片用料产量占总产量99%以上，目前产能在10.5万吨/年。2022年上半年多晶硅产量约36.5万吨，公司对应产量为6.67万吨，占国内多晶硅产量的18.3%。

产量方面，下半年公司表示将分段进行检修，预计三季度产量在3.1-3.2万吨之间，并上调全年产量预期至12.9-13.2万吨。此外内蒙古包头10万吨高纯多晶硅项目正在启动，预计2023年二季度建成，建成后产能将达到20.5万吨/年。

从目前硅料价格看，8月3日硅业分会公布硅料价格，在上周涨幅企稳后，本周硅料继续上涨，单晶复投料上涨1.55%；单晶致密料上涨1.52%；单晶菜花料上涨1.54%。

贝壳财经：2023年新能源细分板块的前景如何？

中央财经大学法学院教授王克玉认为，“证照分离”使原来的“重审批轻监管”模式转变为事中事后监管模式，看似“小切口”，却带来了政府职能转变的“大成效”。

近日有自媒体称，现在市场上250元/千克的多晶硅致密料基本无人问津，买方都在持币观望，其他边角料跌了140元/千克左右，与最高峰相比价格腰斩。

降价核心动力成关键变量

严亦舒认为，硅料价格在三季度下降的空间不大。

前述光伏产业人士也告诉财经网，现在上下游仍处于价格博弈阶段，“如果在这个区间大家感觉价格会更低，就不会贸然去锚定一个价格。”但他同时指出，硅料价格下行已经成为业内共识。

之前我的投资体系基本不太考虑宏观因素，经历了去年的回调，随后可能会考虑关注宏观内容，比如，在经济过热或有明显转向的时候，适当减仓回避部分风险。但也不会减仓特别多，因为我管理的基金大多是股票型基金，一方面合同对仓位有要求，另一方面，减仓过多有时候也会产生踏空的风险。

仅看国内的渗透率意义不大，比如，智能手机出现的时候，北美的渗透率比较领先，而印度等发展中国家地区的渗透率上升较慢，但最终如果被认定是一个有竞争力的产品，就不会只有个别国家使用。

崔宸龙：我管理基金以来的一个切身感受是，相对于A股市场来讲，港股市场对于宏观因素可能更加敏感。比如，在相同的宏观环境下，A股市场下跌15%，港股市场可能会跌25%。

（3）设备价值方面，根据公司分产品营收，我们测算，公司粉粒料后处理设备单价约为300万元/套，橡胶后处理设备单价约为1000万元/套。

上一篇：如何实时炒黄金白银(炒黄金骗局)

下一篇：ppp概念龙头股(ppp概念股英文)